光通信核心概念股

光通信是AI算力、数据中心与高速网络的核心硬件底座，当前最核心赛道是 高速光模块、光芯片、CPO/硅光、光器件、光纤光缆。

一、光模块（AI算力核心，弹性最大）

• 中际旭创（300308）
全球光模块绝对龙头，800G/1.6T市占率第一，英伟达、谷歌核心供应商。

• 新易盛（300502）
高速数通龙头，海外云厂优质客户，1.6T、LPO技术领先。

• 华工科技（000988）
硅光自研，CPO/NPO布局深，3.2T液冷CPO领先。

• 光迅科技（002281）
央企全产业链（芯片-器件-模块），电信+数通双强。

• 剑桥科技（603083）
海外突破，LPO/CPO同步推进。

• 联特科技（301205）
专注数通，800G放量。

二、光芯片（国产替代核心）

• 源杰科技（688498）
高速DFB/EML芯片龙头，800G/1.6T核心，英伟达供应链。

• 仕佳光子（688313）
无源+有源光芯片IDM，PLC分路器芯片全球市占率高。

• 长光华芯（688048）
高功率激光芯片，100G EML量产。

三、光器件/CPO组件（卖铲子）

• 天孚通信（300394）
CPO光引擎、光连接器龙头，英伟达核心供应商。

• 太辰光（300570）
高密度连接器，AI数据中心光连接核心。

• 光库科技（300620）
无源器件、高功率光纤、硅光耦合。

四、光纤光缆/海缆

• 长飞光纤（601869）
光纤龙头，空芯光纤领先。

• 亨通光电（600487）
全产业链，海缆全球前三。

• 烽火通信（600498）
光传输设备国家队。

五、2026年主线（AI驱动）

• 800G/1.6T/3.2T高速光模块：中际旭创、新易盛、华工科技

• CPO/硅光：天孚通信、华工科技、光迅科技

• 光芯片国产替代：源杰科技、仕佳光子

• 空芯光纤：长飞光纤、亨通光电

⚠️ 风险提示：板块高景气但估值偏高，波动大；技术迭代快、客户集中、汇率与海外政策风险。